一揽子增量政策效果初显 物流运行稳中趋升——2024年前三季度物流运行分析

一揽子增量政策效果初显 物流运行稳中趋升

——2024年前三季度物流运行分析

中国物流与采购联合会

中国物流信息中心

三季度，国民经济运行总体平稳、稳中有进，产业集聚效应逐步显现，物流新质生产力加快形成，供需适配能力持续增强，全社会物流成本有序降低，在存量与增量政策协同作用下，物流运行延续企稳回升态势，社会物流总额、物流业总收入等指标出现积极变化，为经济回升向好奠定基础。

一、物流需求企稳回升，重点领域的支撑作用凸显

前三季度，全国社会物流总额258.2万亿元，按可比价格计算，同比增长5.6%，增速比上半年回落0.2个百分点。其中，一季度增长5.9%，二季度增长5.7%，三季度增长5.3%，增速均保持5%以上的较快水平。对比GDP来看，物流需求与GDP变化基本同步，且各季度增速均高于GDP增长，显示当前物流实物量较为活跃，有效支撑经济转型升级。9月份以来，随着一揽子增量政策加快推出，物流需求的积极变化更为明显。从增速看，前三季度社会物流总额增速比1-8月份回升0.2个百分点；9月份同比增长5.6%，比8月份回升0.9个百分点。

增量政策统筹推进，产业链供应链协同回升。前三季度工业品物流需求实现较快增长，工业品物流总额同比增长5.6%，增速比1-8月份提高0.1个百分点。各细分领域需求协同改善，表现在“全面改善”“联动回升”“新质提升”。一是工业品物流结构性全面回升。前三季度，超过92%的工业领域物流总额呈现增长，超过九成地区工业品物流总额有所增长。加些工业产量增长。二是上下游联动回升态势稳固。各地积极落实“两新”政策，加速能效释放，相关行业、产品物流需求增势良好。前三季度广播电视设备制造、通信设备制造等消费品制造物流需求增速超过10%，食品、农产品专用设备制造物流需求增速超过30%，带动上游有色金属加工、金属制品等相关物流需求加快回升。三是创新活力激发新质生产力领域培育壮大。各地科技创新、数字经济建设有序推进，“两重”政策持续发力，带动相关产业链上下游企业生产活动较快增长。前三季度高技术制造业物流需求同比增长9.1%，保持较高水平，其中智能无人飞行器制造、智能车载设备制造等行业增速超过30%；虚拟现实、智能交互等产品物流量同比增长超过10%。

高水平开放持续推进，进口物流企稳趋升。今年以来，我国积极推进自主开放，有序扩大商品市场对外开放和商品进口。前三季度，进口物流总额同比增长4.2%。从结构看，进口物流有效支撑工业转型、灵活匹配多元消费。数据显示，前三季度煤、天然气、铁矿，砂等大宗商品进口物流量同比增长11.9%、13%、4.9%；半导体制造设备、集成电路、平板显示模组等电子产品进口物流量增长超过10%；在季节性因素带动下，特色水果、服装等消费品进口物流总额分别增长了7.1%、6.1%。

多业态促消费政策同步推进，民生消费物流扩容升级。前三季度单位与居民物流总额同比增长7.6%，增速与1-8月份基本持平，各月保持较快增长。今年以来，政策环境持续改善，商业新模式不断涌现，助力相关领域物流规模增长和结构升级。一是电商模式与私域流量不断融合，社交平台直播带货保持高速增长，带动实物商品网上零售额同比增长7.9%，占社会消费品零售总额的比重为25.7%，比上半年提高0.4个百分点。二是电商模式与实体零售加速融合，各类品牌商家与消费群体高效互动，城市一刻钟便民生活圈试点扩容，推动城市配送、即时配送业务快速增长，重点调研企业订单量同比增长超过60%。三是实体商场在产地直采、链路优化、柔性交付、精准会员等方面加大投入，商贸物流稳定恢复。前三季度，便利店、专业店零售物流需求同比增速超过4%，其中供应链高效稳定、服务粘性高的会员类零售物流需求实现两位数增长。

二、物流运行质效改善，全社会物流成本稳中有降

今年以来，各部门、地区相继出台降低全社会物流成本的政策文件，推动物流高质量发展，物流供需高效适配，供应链循环畅通，全社会物流成本稳中有降。前三季度，社会物流总费用13.4万亿元，同比增长2.3%。社会物流总费用与GDP的比率为14.1%，较上半年下降0.1个百分点，比上年同期下降0.2个百分点。

产业集聚效应逐步显现，物流资源配置不断优化。截至三季度累计发布建设151个国家物流枢纽，基于“通道+枢纽+网络”的现代物流运行体系加快形成。重点枢纽城市支撑国家战略、推动产业集聚，如钦州枢纽通过主动对接东部地区产业转移。1-8月，钦州港完成港口货物吞吐量1.36亿吨，同比增长9.9%，钦州市外贸进出口额575.8亿元，同比增长12%。西部陆海新通道沿线枢纽城市发挥自身优势，强链补链延链，强化梯度布局，集结汽车、医药、冷链、跨境电商、大宗商品等多条产业，前三季度铁海联运班列累计发运集装箱超60万标箱，实现平稳增长。

运输环节服务保障升级，运输结构持续调整。前三季度运输费用与GDP比率比上年同期下降0.1个百分点，运输环节稳定运转。从结构优化看，前三季度货运量同比增长3.3%，水运、民航货运量增速均快于平均水平，公路货运量占比比上年同期下降0.1个百分点。从提质升级看，货物运输“公转铁”“公转水”成效初显，集装箱铁水联运等综合运输方式加速推进，联运占比提高0.2个百分点。各运输方式线路规划能力有所提升，货运平均运距比上半年小幅下降0.2%。

产销衔接稳定，仓储费用增势趋缓。前三季度保管费用与GDP比率比上年同期下降0.1个百分点，多数生产、流通领域去库存有所加快。9月份，中国仓储指数中的平均库存周转次数指数较上月回升3.4个百分点；期末库存指数较上月回落3.3个百分点，显示保管环节周转效率趋升，社会库存水平稳中有降，前三季度仓储、资金占用费用增速回落0.2个百分点。

物流政策形成合力，营商环境稳定向好。各部门、各地区协同发力，在监管便利、运输通行、用地供给等方面出台一系列政策，助力制度性降本，前三季度管理费用与GDP比率比上年同期下降0.04个百分点。研究制定《有效降低全社会物流成本行动方案》，强化政策协同和工作合力，有力推动降低全社会物流成本，增强企业和实体经济竞争力。海关总署持续推进促进跨境贸易便利化专项行动，规范降低进出口物流管理环节税费。交通运输部推进交通物流降本提质增效专项行动，加快完善综合交通运输服务体系、强化各环节高效衔接，物流通行更趋通畅。自然资源部出台《关于加强自然资源要素保障促进现代物流高质量发展的通知》，明确提出增加物流发展空间供给，统筹各类物流设施建设，进一步有效降低物流用地用海成本。

三、物流行业基本面稳定向好，升级领域加速发展

物流业总收入稳定增长，供需适配较好。前三季度，物流业总收入10万亿元，同比增长3.7%，增速与上半年基本持平，物流市场规模保持平稳增长。从结构看，重点运输物流供给稳定，三季度以来国家铁路累计发送货物超10亿吨，同比增长3.8%，创单季度货物发送量历史新高，国家铁路发送集装箱958万标箱，同比增长17.3%。鄂州花湖、广州白云、杭州萧山、郑州新郑、青岛胶东等航空物流节点加快复苏，三季度全国货邮运输量同比增长近20%。

物流市场供需关系不断调整，服务价格低位趋升。进入9月份，上游需求有所回暖，细分领域供给调整升级，运价指数低位回升。9月份中国公路物流运价指数为104.4点，比上月回升1.4%。上海航运交易所发布的沿海（散货）综合运价指数平均值为995.7点，比上月回升2.3%。

物流行业景气水平稳中趋好，新兴领域加速发展。前三季度，物流业景气指数平均值为51.3%，9月份当月指数环比回升0.9个百分点。其中，铁路运输、公路运输等细分领域稳步增长，业务总量指数分别为54.4%和53%，环比回升0.5和0.6个百分点，稳住行业基本盘。航空和电商快递等领域快速发展，业务总量指数分别为57.8%和69.9%，远高于全行业水平。

物流新订单指数趋升，发展预期巩固。9月份，物流业景气指数中的新订单指数为52.3%，环比回升0.5个百分点，东部地区和西部地区新订单指数分别回升0.1和0.9个百分点，中部地区新订单指数回升至53.1%的较高水平。行业对后期市场预判总体乐观，9月份业务活动预期指数为57.4%，环比上升1.1个百分点，航空运输和邮政快递业务活动预期指数分别为60.1%和63.1%，处在60%以上高景气区间。

四、物流主体活力增强，企业经营边际改善

9月份，物流企业经营指标呈现积极变化，行业可持续发展方向逐步清晰，企业订单、业务量回暖，物流业务收入、盈利水平、资金周转等指标边际改善。

企业服务向高效率、多元化发展，加快质量转型升级。前三季度重点调查物流企业物流业务收入同比增长4.0%，增速较1-8月份提高1.1个百分点。其中，邮政快递、航空物流企业业务模式保持较快增长，一体化、综合供应链等业务收入明显快于其他业务类型。与此同时，企业业务向高时效、国际化方向升级。电商、快递等时效与履约水平高位趋升，9月份电商物流时效指数和履约率指数分别回升0.1点和0.3点。《2024年四季度物流预警预测报告》显示，近5成企业将加快推进国际物流服务，积极拓展东盟、中亚俄罗斯等物流市场。

智能化和数字化持续赋能，运营效率稳步提升。今年以来，物流领域智慧化、自动化技术水平提升，同时大数据分析、人工智能应用场景更加广泛，助力企业降本提效。前三季度物流企业每百元物流收入成本比1-8月份小幅回落0.2元，其中提升运输设备运行效率、安全管理水平等方式，有效降低设施设备在途故障率、事故率、货损率，降低运营过程中的保险费用等损耗成本超过50%。

综合来看，前三季度社会物流总额、物流业总收入等核心指标实现稳定增长，社会物流成本水平稳中有降，为经济转型升级提供质量与效率保障。未来，物流高质量发展机遇与挑战并存。我国市场广阔、经济韧性强的有利条件并未改变，随着增量政策与存量政策的协同发力，物流稳定运行具备坚实基础，四季度将呈现稳中有进的发展态势。但也要看到，经济仍将处于结构调整转型的关键时期，国内经济面临有效需求不足、流通不畅、新增动能不足等问题，国际层面局势复杂多变，供应链存在不稳定、不确定性风险。下一阶段，物流服务需要向高质量纵深发展，提升链条延展性、便捷性，增强供需适配能力和响应能力，进一步提高多元化、国际化水平。